截至2008年底，深圳的私募股權(quán)基金已達(dá)300多家，私募證券基金達(dá)3800多家，本土私募股權(quán)基金和私募證券基金的管理規(guī)模分別達(dá)到3200億和6000億元，約占到全國市場規(guī)模的35％和50％。深圳已成為我國私募基金管理機構(gòu)最多、管理規(guī)模最大、最活躍的城市，其領(lǐng)先優(yōu)勢為業(yè)界所公認(rèn)。

　　
　　早春時節(jié)，一份由深圳28家私募基金聯(lián)合簽名的意見書悄然擺上了深圳市領(lǐng)導(dǎo)的案頭。這份囊括了深圳28家“私募大腕”的聯(lián)名上書，以詳實的數(shù)據(jù)與資料揭示了當(dāng)前私募行業(yè)一個不容忽視的現(xiàn)象：作為全國私募基金首選重鎮(zhèn)，深圳正成為國內(nèi)各大城市追趕的目標(biāo)。在各地競相推出的稅收、財政、房地產(chǎn)、教育等各種地方政策的吸引下，深圳私募基金行業(yè)悄然出現(xiàn)了一股機構(gòu)外遷、資金流出、人才流失的現(xiàn)象，盡管流出規(guī)模還不算大，但以防微杜漸之心來看，鞏固深圳私募基金行業(yè)的領(lǐng)先優(yōu)勢已成為當(dāng)務(wù)之急。

　　深圳已成私募基金重鎮(zhèn)

　　私募基金是指以非公開方式向特定投資者募集的集合委托理財方式，根據(jù)投資領(lǐng)域的不同，分為私募股權(quán)投資和私募證券投資兩種類型。

　　隨著新《證券法》和《公司法》的推出，政府從法律框架上為中國私募基金預(yù)留了發(fā)展空間，從而使一直處于灰色地帶的私募行業(yè)逐漸走入陽光地帶。借助2006－2007年的牛市東風(fēng)，中國私募基金行業(yè)近年來更取得了超常規(guī)的飛速發(fā)展。

　　在這種背景下，作為全國的資本重鎮(zhèn)、科技重鎮(zhèn)、市場化程度最高的地區(qū)，深圳私募基金行業(yè)領(lǐng)跑全國。

　　據(jù)深圳金融顧問協(xié)會提供的數(shù)據(jù)，截至2008年底，全國私募股權(quán)基金規(guī)模超過6000億人民幣，私募證券基金管理規(guī)模超過11000億人民幣。其中，深圳的私募股權(quán)基金已達(dá)300多家，私募證券基金達(dá)3800多家，本土私募股權(quán)基金和私募證券基金的管理規(guī)模分別達(dá)到3200億和6000億元，約占到全國市場規(guī)模的35％和50％。深圳已成為我國私募基金管理機構(gòu)最多、管理規(guī)模最大、最活躍的城市，其領(lǐng)先優(yōu)勢為業(yè)界所公認(rèn)。

　　在深圳土生土長、不到9年時間已躋身全國創(chuàng)投機構(gòu)前十名的達(dá)晨創(chuàng)投，其合伙人邵紅霞深有感觸地說：“深圳不僅擁有大批的高科技企業(yè)，而且企業(yè)市場化意識強，企業(yè)家注重誠信，尊重資本，這里擁有創(chuàng)投行業(yè)最好的企業(yè)環(huán)境?！?br />
　　深圳金融顧問協(xié)會秘書長李春渝認(rèn)為，香港是亞洲私募基金管理中心，毗鄰香港使深圳投資界人士在學(xué)習(xí)國際私募基金行業(yè)管理經(jīng)驗上具有天然優(yōu)勢；深圳作為一個移民城市所具有的包容及崇尚創(chuàng)新精神，對委托理財意識的培育十分有利；而且，坐擁深圳證券交易所，深圳一直是巨量資本的集散地。這些條件都從客觀上為資金募集提供了便利，近年來深圳市的私募基金業(yè)處于讓人羨慕的良性發(fā)展軌道之中。

　　地方優(yōu)惠政策吸引私募基金

　　私募基金作為財富管理的制高點，在拓寬中小企業(yè)的融資渠道、提升地方城市競爭力等方面的點石成金作用逐漸為人所知。幾乎就在一夜之間，這個方興未艾的行業(yè)也從無人關(guān)注的“灰姑娘”一躍變身為全國各大城市極力爭搶的“香餑餑”。各地為進(jìn)私募基金開出的“政策小灶”相繼出爐，財政、稅收、住房、教育等領(lǐng)域成為地方優(yōu)惠政策的焦點。

　　這其中，動作最大的要數(shù)天津。繼2006年引入國內(nèi)首支產(chǎn)業(yè)投資基金——渤海產(chǎn)業(yè)基金、2007年成立國內(nèi)首家私募股權(quán)基金協(xié)會——天津股權(quán)投資基金協(xié)會之后，2008年天津濱海新區(qū)被納入國家整體發(fā)展戰(zhàn)略并可在金融領(lǐng)域重大改革進(jìn)行先行先試，《國家發(fā)改委辦公廳關(guān)于在天津濱海新區(qū)先行先試股權(quán)投資基金有關(guān)政策問題的復(fù)函》，更明確支持產(chǎn)業(yè)(股權(quán))投資基金和創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的有關(guān)政策在天津濱海新區(qū)進(jìn)行探索和創(chuàng)新。

　　在北京，今年1月19日，市財政、稅務(wù)、工商等五部門聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于促進(jìn)股權(quán)投資基金業(yè)發(fā)展的意見》，從稅收政策、財政支持政策、綜合配套服務(wù)及行業(yè)自律建設(shè)等四方面，明確了對私募股權(quán)基金行業(yè)的支持政策。

　　在上海，2008年8月14日，上海市金融辦、市工商局和市財政局聯(lián)合發(fā)布了《關(guān)于本市股權(quán)投資企業(yè)工商登記等事項的通知》。上海浦東新區(qū)更拿出了自己的“地方糧票”，對于在浦東注冊的股權(quán)投資企業(yè)，以公司制設(shè)立的，按照注冊資本的大小，比照法人金融機構(gòu)，給予一次性獎勵。對于公司高管和骨干職員，也依據(jù)其貢獻(xiàn)給予補貼；企業(yè)在浦東租房或購房辦公的，政府按照一定標(biāo)準(zhǔn)給予補貼。

　　除此之外，重慶、寧波等城市，也都相繼出臺了鼓勵私募基金行業(yè)的地方優(yōu)惠政策。

　　事實證明，這些能給私募基金及其投資人帶來具體實惠的地方政策，的確會對企業(yè)決策產(chǎn)生重大影響。去年，達(dá)晨創(chuàng)投就將其最新的一只私募股權(quán)基金的注冊地選擇在了天津。企業(yè)負(fù)責(zé)人告訴記者：“天津的稅收政策對基金投資人未來的利潤分配明顯有利，因此，在募集資金時，投資人明確提出：同等條件下，希望將基金注冊地放在天津?！?br />
　　深圳市高特佳投資集團(tuán)是一家同時擁有私募股權(quán)投資基金和私募證券投資基金的專業(yè)投資公司，公司副總裁梁炎夫告訴記者：“年前受有關(guān)方面的邀請去天津考察，沒想到一路上碰見的都是深圳的老熟人！”他認(rèn)為，投資是一項人才、技術(shù)密集型行業(yè)，不需要廠房，也不需要多大的辦公場地，注冊地的選擇可以非常靈活，資金調(diào)度在電腦鍵盤上就可以解決。在對于私募基金行業(yè)的政策沒有國家“一刀切”的情況下，地方優(yōu)惠政策可能會對企業(yè)決策產(chǎn)生決定性影響。

　　深圳醞釀進(jìn)一步扶持政策

　　面對硝煙四起的私募基金爭奪戰(zhàn)，一向只做不說的深圳也在醞釀著自己的防守反擊策略。市金融發(fā)展服務(wù)辦公室主任李林告訴記者，深圳將推出對私募基金的大力度扶持政策。一位參與起草深圳市《關(guān)于促進(jìn)私募基金發(fā)展若干政策措施》并提供意見的企業(yè)負(fù)責(zé)人向記者透露，目前這份征求意見稿的政策力度將不亞于上述任何一個城市，涵蓋了稅收政策的明確、政府一次性獎勵、按稅收貢獻(xiàn)進(jìn)行獎勵等多個方面。這位業(yè)內(nèi)人士滿懷希望地評論說：“以深圳的財力，我相信這些激勵政策的落實完全不成問題。相比起傳統(tǒng)的大型金融企業(yè)來說，這樣的扶持措施對私募基金這樣起步階段的民營金融企業(yè)來說更具有‘雪中送炭’的性質(zhì)?！?br />
　　來自財政部門的消息指，今年深圳將設(shè)立總規(guī)模為30億元的創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)資金，選擇運作規(guī)范、具有成功案例的私募股權(quán)投資基金，共同設(shè)立商業(yè)化的創(chuàng)投基金，通過對中小成長型科技企業(yè)的扶持，放大政府的引導(dǎo)作用，實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整。

　　深圳創(chuàng)業(yè)投資同業(yè)公會秘書長王守仁認(rèn)為，深圳大力發(fā)展金融服務(wù)業(yè)的產(chǎn)業(yè)導(dǎo)向，不僅僅針對傳統(tǒng)金融企業(yè)，當(dāng)前更要把政策重心轉(zhuǎn)向培育新興的“民營金融業(yè)”。“有參天大樹，也要有灌木叢林，這樣合起來才是一個完整的金融生態(tài)環(huán)境?！?br />
　　據(jù)深圳金融顧問協(xié)會的不完全統(tǒng)計，2007年深圳市規(guī)模以上的私募基金平均繳納稅收超過3000萬元，直接納稅總額超過150億元，間接創(chuàng)造稅收將超過800億元。私募基金已成為深圳又一個高“含金量”的富礦產(chǎn)業(yè)。