最近，由上海市金融黨委、市金融辦聯(lián)合上海市人力資源和社會保障局共同組織的“上海市赴英、美招聘中高端緊缺金融人才工作團”滿載而歸。
這個團隊由27家金融單位組成，共推出了15類共計170余個金融業(yè)崗位，涉及風險管理和控制、資產(chǎn)管理、金融衍生產(chǎn)品等類別，覆蓋銀行、證券、保險、基金、信托和資產(chǎn)管理等業(yè)態(tài)。
此次組團招聘引起了相當高的應(yīng)聘熱情。在倫敦、芝加哥、紐約三地的招聘中，應(yīng)聘人員共計2176人，現(xiàn)場面談共計4432人次，初步達成意向840人。
“危中見機。”談起當下的金融危機，12月22日上午，上海市浦東新區(qū)金融服務(wù)辦常務(wù)副主任施海寧微笑著對本報記者表示。
一個月前，施海寧剛剛陪同浦東新區(qū)政府有關(guān)領(lǐng)導去了一趟美國，先后走訪高盛、AIG等7家金融機構(gòu)及行業(yè)協(xié)會組織，并對美國本土企業(yè)進行實質(zhì)性考察。
“去了以后，我更多看到的是機會?！笔┖幈硎荆鴻C會出現(xiàn)在國際資金、創(chuàng)新企業(yè)和金融人才的轉(zhuǎn)移過程之中。
作為浦東綜改的重點內(nèi)容之一，一直參與金融改革的施海寧表示，國際金融危機并沒有使得浦東的金融改革放緩，接下來，浦東將在不少重點領(lǐng)域取得關(guān)鍵性突破。如建立全國性信托登記中心、區(qū)域性O(shè)TC市場、REITs試點、外資PE法人化等等。
浦東發(fā)展金融的三個重大機會
當前，因信用危機，國際流動性大量停滯于銀行體系，無法傳導至企業(yè)?！皬慕衲昶?、八月份，國際上一些投資性質(zhì)的資金(如私募基金、風險投資基金等)基本停止流動，但他們的潛伏周期一般在一年左右，不會超過兩年。所以，明年上半年進入中國的海外投資資金有可能會增加?！边@是施海寧看到的第一個機會。
這一背景下，第二個機會出現(xiàn)。施海寧在美國考察期間發(fā)現(xiàn)，當?shù)睾芏鄤?chuàng)新型企業(yè)，第一期的風險投資得到以后，無法再獲得第二期資金。“但相對而言，中國創(chuàng)新型企業(yè)還是方興未艾，而且由于國際上的資金會到中國來，所以倒逼國外那些創(chuàng)新型企業(yè)也要跟著風投轉(zhuǎn)移到中國”。
第三個機會便是金融人才?！皬奈覀冞@次到紐約、倫敦、芝加哥的招聘情況來看，比如華爾街有一大批人才，原先他們對回國是持觀望態(tài)度的，現(xiàn)在看起來非常踴躍。當然這個進程會比較慢，會在未來的三到五年內(nèi)逐步顯現(xiàn)。”施海寧告訴記者。
在機遇面前，浦東的挑戰(zhàn)是如何將自己打造成國際資金、創(chuàng)新企業(yè)、金融人才轉(zhuǎn)移到中國的第一目的地。
“浦東作為中國改革開放前沿，一定要抓住這樣的機遇，走在前面。一定要根據(jù)環(huán)境的實際變化，及時推進制度、體制機制方面的創(chuàng)新?！笔┖幹毖?，國際上是創(chuàng)新過度誘發(fā)系統(tǒng)性風險，而中國尤其是浦東則需要適當加大創(chuàng)新力度。
打通資金進出渠道
12月13日，浦東新區(qū)政府印發(fā)《關(guān)于浦東新區(qū)促進股權(quán)投資企業(yè)和股權(quán)投資管理企業(yè)發(fā)展意見》(下稱“意見”)。意見規(guī)定，給予股權(quán)投資企業(yè)和股權(quán)投資管理企業(yè)享受金融機構(gòu)和金融人才政策；為股權(quán)投資企業(yè)提供產(chǎn)業(yè)政策扶持，鼓勵在浦東設(shè)立的股權(quán)投資企業(yè)投資于浦東新區(qū)的國有企業(yè)、高科技企業(yè)和中小企業(yè)；為股權(quán)投資企業(yè)和股權(quán)投資管理企業(yè)提供良好的政府服務(wù)。
意見出臺背后的邏輯，正是為留住大量轉(zhuǎn)移到中國的海外資金，尤其是以私募股權(quán)投資基金(PE)方式進來的部分。
在意見的基礎(chǔ)上，為建立股權(quán)投資基金發(fā)展機制，浦東還制定出臺《浦東新區(qū)促進股權(quán)投資企業(yè)和股權(quán)投資管理企業(yè)發(fā)展的實施辦法》(下稱“實施辦法”)，對私募基金自然人合伙人的股權(quán)投資收益按照資本利得的稅率征收個人所得稅，促進股權(quán)投資企業(yè)落戶浦東，推動浦東成為資金和資產(chǎn)管理中心。
“實施辦法只是打一個基礎(chǔ)，而且這個辦法的門檻比較高，都是5億、10億元的概念，主要是針對國外一些大型的股權(quán)投資企業(yè)。”施海寧表示。
在此基礎(chǔ)上，浦東正在醞釀更大的動作?！拔覀兠髂曛攸c要做的是外資股權(quán)投資企業(yè)的管理辦法，爭取有所突破。”施海寧透露。一旦實現(xiàn)，將突破現(xiàn)有外資股權(quán)投資企業(yè)在國內(nèi)的運作模式(先找項目，再以合資形式投入)，海外資金可以先進入國內(nèi)，成立一個基金公司，然后再去找項目投資。
“我們現(xiàn)在希望上海能夠優(yōu)先突破，先允許放在浦東，一年可以批20億美金的私募股權(quán)投資基金，這個辦法正在醞釀之中?！笔┖幏Q，同時為防止熱錢渾水摸魚，在方案設(shè)計時也有一定限制，“比如定一些指標，一年上海不超過20億美金，然后每個基金不超過一個億，一年只能批20個”。
率先攻取OTC
目前，全國不少地方，都在爭奪OTC市場。浦東也加入這個隊伍。
浦東的考慮是，即便引資問題解決了，缺乏通暢的退出渠道，也會降低股權(quán)投資企業(yè)的投資熱情。作為對策，浦東正配合市金融辦等有關(guān)部門，研究制訂場外柜臺交易市場(OTC)設(shè)立方案，進一步探索完善多層次資本市場的發(fā)展機制。
本報記者獲悉，對于OTC市場，浦東在制度設(shè)計時主要有三大方向。第一，“先做區(qū)域性市場，比如長三角區(qū)域，如果試點成功，再從中選擇好的部分面向全國市場?！笆┖幫嘎?。
而這一思路也體現(xiàn)了浦東金融服務(wù)與輻射功能的一貫定位，即立足浦東，服務(wù)長三角，輻射全國。依照上述定位開展的一項金融創(chuàng)新是今年3月，由浦東新區(qū)與國家開發(fā)銀行上海分行聯(lián)合設(shè)立的全國首個成長型中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)投資基金正式獲準，于同年9月正式成立，基金規(guī)模30億-50億元，重點投向生物醫(yī)藥、軟件、電子信息、新能源與新材料和現(xiàn)代服務(wù)業(yè)等領(lǐng)域，旨在幫助成長期企業(yè)度過最艱難階段，促進了企業(yè)自主創(chuàng)新和創(chuàng)新企業(yè)集聚。
其次，在制度創(chuàng)新上，浦東構(gòu)想中的區(qū)域性O(shè)TC市場會降低門檻，以區(qū)別于主板市場；比如上市門檻會降低，而類似于連續(xù)三年盈利的條件可能過于苛刻，監(jiān)管也需要更加適合中小企業(yè)的特點。
“第三，OTC市場主要不是為了企業(yè)的直接融資，而是為私募股權(quán)投資基金提供一個退出機制?！笔┖幏Q，“我們要為私募股權(quán)投資基金創(chuàng)造了一個良好的環(huán)境。”
而在金融市場體系建設(shè)方面，今年浦東金融改革的一項重要工作是在銀監(jiān)會的支持下，積極推動上海信托登記中心改制為全國性信托登記中心，為全國性信托資產(chǎn)交易市場的建立提供了基礎(chǔ)性平臺。目前浦東已與一家非銀行金融機構(gòu)簽署了合作備忘錄，改制方案已經(jīng)上報國務(wù)院。
“一旦改制成功，整個信托登記中心全部要放在上海了。第一步是產(chǎn)品信息的集中，第二部是把產(chǎn)品信息標準化，第三部上市交易。”施海寧對此充滿期待。
金融改革路線圖明確
12月13日，國務(wù)院辦公廳下發(fā)《關(guān)于當前金融促進經(jīng)濟發(fā)展的若干意見》(下稱“國辦三十條”)要求，創(chuàng)新融資方式，拓展企業(yè)融資渠道。
“明年的一個重點，除了本身的金融創(chuàng)新方面以外，更多的是如何運用金融手段支持地方經(jīng)濟的發(fā)展，如何落實國辦三十條。”施海寧表示，所以，金融創(chuàng)新還是要圍繞支持地方經(jīng)濟發(fā)展為主線。浦東探索建立OTC市場，正是從打通資金進出通道，吸引更多私募股權(quán)基金聚集浦東，投資企業(yè)，以解決企業(yè)融資問題。
不僅如此，國辦三十條要求，開展房地產(chǎn)信托投資基金(REITs)試點，拓展房地產(chǎn)企業(yè)融資渠道。此前，浦東已對設(shè)立國內(nèi)首個可上市交易的基礎(chǔ)設(shè)施物業(yè)增值基金(REITs的一種形式)進行了積極探索。
《關(guān)于2008年浦東綜合配套改革試點進展情況的報告》顯示，浦東新區(qū)在證監(jiān)會的支持下，在2007年探索研究的基礎(chǔ)上，今年完成了方案完善和資產(chǎn)管理公司遴選。目前，已選擇嘉實基金作為采用公募方式設(shè)立基金的合作伙伴，項目具體方案正在不斷完善中，積極爭取獲準試點。
明年，在拓展企業(yè)融資渠道方面，浦東的一項重點工作是打造擔保體系?！拔覀兊南敕ㄊ且哉钆_成立一個再擔保公司，然后再把大量的擔保公司聚集在一起?！笔┖幈硎尽?/p>
除打造擔保體系外，“在資金的來源方面，我們要實現(xiàn)多元化，爭取保險和社保資金進入社會投資領(lǐng)域，包括基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)領(lǐng)域，以及浦東一些中小企業(yè)的股權(quán)投資等?！笔┖幫嘎?，“目前正在跟保監(jiān)會、社保理事會溝通，希望浦東可以拿到一些更加優(yōu)惠的政策。”
此外，國辦三十條提出，改進外匯管理，大力推動貿(mào)易投資便利化。為此，施海寧稱，目前浦東正在向金融監(jiān)管部門爭取，進一步深化外匯九條，為跨國公司外匯資金運用提供更多的便利，適當簡化手續(xù)。
而對于外界熱炒的離岸金融中心試點，施海寧透露了浦東的構(gòu)想——“我們想在陸家嘴金融城劃出一塊區(qū)域，做物理隔離，設(shè)立一些資產(chǎn)管理公司、財務(wù)公司、咨詢公司、私人銀行等機構(gòu)，但業(yè)務(wù)和客戶全部是面向國外的”。
在施海寧看來，這一做法在短期內(nèi)有助于解決就業(yè)和吸引國際金融人才；長期來看，是做好人才儲備，“若干年后，中國開放資本項下的貨幣自由兌換，國外能做的衍生業(yè)務(wù)，國內(nèi)都可以做，但前提是需要大量的人才，所以現(xiàn)在需要先行先試”。
(責任編輯：zsy)
